Izgalmas változásokat hoz a befektetési piac: milyen jövő vár megtakarításainkra?

Fedezze fel a Gloster izgalmas fejlődését és nemzetközi terjeszkedését! Csatlakozzon ingyenes befektetői klubunkhoz, ahol friss nézőpontokat és új lehetőségeket ismerhet meg. Ne hagyja ki a lehetőséget, hogy részese legyen a Gloster növekedési történetének! Regisztráljon most!

A globális vagyonkezelési szektor 2024-re egy lenyűgöző mérföldkövet ért el, hiszen a kezelt vagyont elérte a 128 000 milliárd dollárt. Ez a szám 12%-os növekedést tükröz az előző évhez viszonyítva, ami jól mutatja a piac dinamikus fejlődését és a befektetési lehetőségek iránti fokozódó érdeklődést.

A Boston Consulting Group (BCG) legújabb, Global Asset Management 2025 című jelentéséből világosan kiderül, hogy a jelenlegi fellendülés mögött komoly strukturális kihívások állnak. A kutatás kiemeli, hogy ezek a nyomások sürgetik a szektor átalakulását, és új megközelítések kidolgozását igénylik a jövőbeni versenyképesség érdekében.

A jelentés rávilágít, hogy az ágazat 2024-ben elért 58 milliárd dolláros bevételnövekedésének több mint 70%-át a piaci teljesítmény generálta, míg a befektetői tőkebeáramlás csupán háttérbe szorult. Ez a helyzet jól szemlélteti, mennyire kiszolgáltatott az iparág a külső tényezőknek.

Tavaly a szektor bevételei dinamikusan növekedtek, felülmúlva a költségek emelkedését, ami körülbelül 22%-os nyereségnövekedést eredményezett. Azonban 2024-re a nettó tőkebeáramlásokból származó vagyonkezelési díjak a befektetési alapok és ETF-ek esetében átlagosan körülbelül 40 bázisponttal alacsonyabbak lettek, mint a 2023-as szint. A díjbevételek folyamatos csökkenése, a befektetők preferenciáinak átalakulása és a digitális átalakulás felgyorsulása arra ösztönzi a vállalatokat, hogy újragondolják üzleti modelljeiket, fokozzák a költséginnovációt és újraértékeljék stratégiai irányvonalukat.

A jelentés három olyan figyelemre méltó trendet emel ki, amelyek alapvetően átalakítják az alapkezelői szektort:

A jövő kihívásaihoz alkalmazkodva a vagyonkezelőknek két stratégiai irányvonalat érdemes követniük, ahogy azt a BCG legfrissebb jelentése is hangsúlyozza. Először is, kiemelt fontosságú, hogy növeljék részesedésüket az aktívan kezelt befektetési alapok szűkülő, de még mindig jelentős szegmensében, különös figyelmet fordítva az aktív tőzsdén kereskedett alapokra (ETF-ek). Másrészt, a lakossági ügyfelek felé irányuló magánvagyonkezelés területén is érdemes maximális erőfeszítéseket tenni a piaci részesedés bővítése érdekében, hiszen ez a szegmens folyamatosan növekszik.

A stratégiai partnerségek, valamint az összeolvadások és felvásárlások folyamatosan átalakítják az alapkezelői szektort, ahol a cégek versenyt futnak a növekedésért, a szolgáltatások bővítéséért és a technológiai fejlesztések megvalósításáért – áll a legfrissebb jelentésben. A BCG által készített, 270 vagyonkezelőt elemző tanulmány szerint az átlagos vagyonkezelő 2013 óta megduplázta a kezelt eszközeit. A legnagyobb vagyonkezelők a technológiai szinergiák, az optimalizált működés és a folyamathatékonyság segítségével képesek csökkenteni költségeiket, míg a 300 milliárd dollárnál kisebb eszközöket kezelő vállalatoknak a hatékonyabb üzleti modellekre kell fókuszálniuk – tanácsolja a kutatás.

Ahogy a vagyonkezelők egyre inkább a működési hatékonyság, a precíz döntéshozatal és az ügyfélkapcsolatok erősítése felé fordulnak, a mesterséges intelligencia szerepe kulcsfontosságú gyorsítóként emelkedik ki. A Generatív AI forradalmasítja a folyamatok automatizálását és a szolgáltatások kínálatát, és ma már a front-, közép- és hátsó irodákban egyaránt megtalálható.

A statisztikák azt jelzik, hogy a költségek legnagyobb hányada a befektetésmenedzsment és a kereskedési tranzakciók végrehajtásából adódik, ez a pénzügyi kiadások 30-40%-át teszi ki, és az elmúlt két évben évi 6%-os növekedést mutatott. A költségek emelkedésének hátterében a tehetségekért folytatott növekvő verseny és a magánpiaci termékek iránti kereslet fokozódása áll, ahogyan azt a BCG jelentése is megállapítja.

A címlapkép vizuális megjelenítése. A képet a Getty Images biztosította.

A jelen dokumentum nem tekinthető befektetési tanácsadásnak vagy ajánlásnak. Kérjük, vegye figyelembe, hogy a benne foglalt információk csupán tájékoztató jellegűek. Részletes jogi tájékoztatásért kérjük, forduljon szakértőhöz.